1306の分配金と利回り｜計算方法と手取りの見方

1306の分配金は、年1回だけ夏にまとめて受け取る型である。毎月型でも年4回型でもない。だから、見た目の利回りだけ追うとズレやすい。分配の出る時期、直近実績、10口単位での手取り感、利回りの読み方まで先に整理しておくと迷いにくい。

1306は年1回型で、直近分配は2025年7月10日分の100口あたり6,950円である。今の値段に対する利回りは動くが、次回分配額が固定されているわけではない。

1306の分配金は年何回か

1306は年1回分配で、分配金支払い基準日は毎年7月10日である。受け取りは年1回なので、四半期ごとに受け取るETFよりも「その年の1回分が大きく見える」一方、途中の月は分配実績が増えない。まずここを押さえた方がいい。

以下は、1306の分配スケジュールを読みやすく整理したものだ。運用会社は分配金を100口あたりで公表している。

項目	内容
年何回	年1回
主な決算月	7月
分配金支払い基準日	毎年7月10日
直近の権利付き最終日	2025年7月8日
直近の権利落ち日	2025年7月9日
直近の支払予定日	2025年8月18日
分配金の公表単位	100口あたり

権利付き最終日は、今回分の権利が取れる最後の売買日である。権利落ち日は、その日以降に買っても今回分はもらえない日である。運用会社の解説でも、権利付き最終日は権利確定日の2営業日前、権利落ち日はその翌営業日として案内されている。

参照：NEXT FUNDS 1306公式ページ ETF決算・分配金スケジュール東証ETF銘柄概要 1306

いつ買えば今回分の対象になるか

1306で今回分の対象になるには、権利付き最終日までに買って保有している必要がある。直近の2025年7月10日決算分でいえば、2025年7月8日が権利付き最終日、2025年7月9日が権利落ち日だった。つまり、2025年は7月8日までに買っていれば対象、7月9日以降の買付は対象外だったということになる。

ここで混同しやすいのは、決算日と支払日が同じではない点である。1306は7月10日が基準日だが、実際の現金受け取りはその場ではない。直近の例では、2025年7月10日決算分の支払予定日は2025年8月18日だった。権利を取る日と、入金される日はずれる。

参照：ETF決算・分配金スケジュール NEXT FUNDS 配当落ちの基礎解説

直近の分配金実績をどう見るか

1306は毎年7月の年1回型なので、過去12か月合計は基本的に「直近1回分」と同じになる。2026年3月24日時点では、直近12か月合計は2025年7月10日分の6,950円（100口あたり）、1口あたりに直すと69.5円である。2026年3月23日の取引所終値は3,659円なので、単純計算の実績ベース利回りは約1.90%になる。

まず数字を並べると、直近の実績はこうなる。

決算期	1口あたり分配金	100口あたり分配金	備考
2025年7月10日	69.5円	6,950円	直近実績
2024年7月10日	57.9円	5,790円	前年
2023年7月10日	52.1円	5,210円	前々年
TTM（過去12か月合計）	69.5円	6,950円	2026年3月24日時点

2023年から2025年までは増えている。ただし、ここで「毎年必ず増える」と読むのは雑である。運用会社も、分配金の支払いと金額は将来を保証しないとしている。1306はTOPIX連動の広い市場型ETFであり、高配当ETFのように分配金そのものを前面に出して持つ銘柄とは性格が違う。過去の増加は確認できても、次回分配が固定されたわけではない。

参照：野村アセット分配金実績 NEXT FUNDS 1306公式ページ

税引後の手取りはどう考えるか

特定口座で受け取ると、上場株式等の配当等には通常20.315%の税率がかかる。NISAなら国内税は非課税だが、上場株式やETFの配当・分配金を非課税で受け取るには、株式数比例配分方式にしておく必要がある。ここを外すと、NISAで買っていても分配金側は課税扱いになりうる。

1306の直近分配は1口69.5円、売買単位は10口である。だから、感覚としてはこうなる。

保有口数	税引前の受け取り	特定口座のざっくり手取り	NISAのざっくり手取り
1口	69.5円	約55.4円	69.5円
10口	695円	約553.8円	695円
100口	6,950円	約5,538円	6,950円

10口が最低売買単位なので、まず現実に近いのは10口でのイメージである。2026年3月23日の終値ベースなら、10口を買う金額は約3万6,590円で、直近実績ベースの受け取りは税引前695円、特定口座なら約554円になる。高配当目的で飛びつくほどの金額ではなく、TOPIXに広く乗る中で年1回受け取る、くらいの感覚の方が実態に近い。

国内ETFなので、米国ETFのような外国源泉税の話は基本的に前面には出ない。この記事で見るべき差は、まず特定口座かNISAか、そのうえでNISAの受取方式設定が合っているかである。

参照：国税庁株式・配当・利子と税国税庁 NISA制度金融庁 NISAを利用する皆さまへ

利回りの数字をどう読むか

1306の利回りを見るときにまず外してはいけないのは、「表示利回りは、直近12か月の実績分配金を今の価格で割った数字」にすぎないことだ。東証のETF概要資料でも、分配金利回りは直近12か月の実績分配金と作成日の終値をもとに算出すると明記されている。

この銘柄は年1回型なので、利回りはとくに誤読しやすい。理由は単純で、分子は去年7月の実績1回分、分母は今日の価格だからである。価格が上がれば利回りは下がって見え、価格が下がれば利回りは上がって見える。だが、その動きは「次回の分配金が増える・減る」をそのまま意味しない。2026年3月23日時点の終値3,659円に対して、直近実績69.5円を当てはめると約1.90%だが、これはあくまで trailing、つまり過去実績ベースの見え方である。

自分の購入単価ベースでも見え方は変わる。たとえば10口を3,000円で買った人と3,659円で買った人では、同じ695円を受け取っても感じる利回りは違う。前者は約2.32%、後者は約1.90%である。だから、画面に出ている利回りだけでなく、自分がいくらで買ったかも必ずセットで見る必要がある。

分配金目的で見るなら、最低限チェックする数字は絞った方がいい。1306なら次の4つで十分である。
1つ目は年何回型か。1306は年1回で、途中の月は分配更新がない。
2つ目は直近1回分の実績。今は2025年7月10日分の69.5円が基準になる。
3つ目は権利付き最終日。年1回型なので、ここを逃すと次はかなり先になる。
4つ目は受取方式。NISAでも株式数比例配分方式でなければ非課税受け取りにならない。

再投資目的の人が見るべき点は少し違う。分配金の多さそのものより、TOPIXに広く連動する役割、コスト、売買しやすさの方が重要になる。分配金記事を読んだあとに確認する順番としては、まず次回の権利日、次に自分の受取方式、そのあと必要なら比較記事で1308や1475など他のTOPIX連動ETFとの差を見る、で十分である。

参照：東証ETF銘柄概要 1306 NEXT FUNDS 1306公式ページ国税庁 NISA制度

よくある誤解

1306はTOPIXに連動する大型ETFなので、分配金も安定して毎回同じように出ると思われがちである。だが、実際には年1回型で、しかも表示利回りは「直近1回分の実績 ÷ 今の価格」で見えているだけだ。見た目の利回りが少し上がったとしても、それは価格が下がっただけかもしれないし、次回分配が増える保証にもならない。逆に利回りが低く見えても、それだけで魅力がないとも言えない。1306は分配金を取りにいくというより、日本株全体に広く乗る中で年1回受け取るETFとして読む方がズレにくい。